一、兽用生物制品行业概述
兽用生物制品是指用于预防、治疗、诊断畜禽等动物特定传染病或其他有关的疾病的菌苗、疫苗、虫苗、类毒素、诊断制剂和抗血清等制品，其中兽用疫苗是国内兽用生物制品最重要的组成部分。我国兽用生物制品研究历史悠久，国内兽用生物制品研究和生产开始于1918年青岛商品检验局血清所成立，至今大致可以分为起步阶段（1918-1948年）、粗放发展阶段（1949-2011年）、快速发展阶段（2012至今）三个时期。
中国兽用生物制品发展历程
资料来源：公开资料整理
猪用、禽用生物制品为主流。猪肉、鸡肉在我国的肉类消费中占据主要地位，且猪、禽类动物的养殖密度高，截至2019年，中国畜禽养殖密度约为30个大畜禽单位/平方公里，是全球平均养殖密度的2.4倍，高密度伴随高防疫需求，因此猪用疫苗和禽用疫苗在兽用疫苗中占比较大。2019年禽用疫苗销售额61.61亿元，猪用疫苗销售额40.62亿元，二者销售额合计占兽用生物制品总销售额的86.47%。
2019年中国兽用生物制品产品结构占比情况
资料来源：中国兽药协会，华经产业研究院整理
二、兽用生物制品市场现状
目前兽药生物制品行业整体发展向好，2011-2016年我国兽用生物制品市场规模一路增长，CAGR为12.37%；2017年猪蓝耳、猪瘟疫苗退出招采导致猪用疫苗需求受挫，行业增速放缓；2018、2019年受非洲猪瘟影响，生物制品市场规模出现负增长，截至2019年底，兽用生物制品的市场规模达到118.36亿元，同比下滑11%。
2013-2019年中国兽用生物制品销售额及增长率
资料来源：公开资料整理
兽药按照创新程度可分为一类到五类，目前我新兽药注册量主要为二类和三类。兽药一类为创新程度最高，一般是指没有在国内上市的兽药。二类是指我国研制的国外已批准生产，但未列入国家药典.兽药典或国家法定药品标准的原料药品及其制剂。三类是指我国研制的国外已批准生产，并且已列入国家药典.兽药典或者国家法定药品标准的原料药品及其制剂。根据中国新兽药协会数据显示，我国目前一类总量较少，但是基本呈现增长趋势，二、三类为主要制品，2020年注册量分别为24种和32种。
2017-2020年中国新兽药注册量情况
资料来源：中国兽药协会，华经产业研究院整理
三、兽用生物制品市场格局及盈利状况
兽用生物制品行业集中度较高，中型企业为中坚力量，大型企业利润突出。兽用生物制品行业中大中型企业贡献主要销售额，这是因为行业前列的企业在生产规模、产品数量、品牌效应、研发能力等方面都有很大优势，能更好地控制成本、获得更高经济效应。2019年底全国共有生药企业102家，其中中型企业共70家，占生药企业总数的68.63%；大型企业18家，占生药企业总数的17.65%。其中大型企业的资产利润率高达23%，中型企业为10%左右。大型生药企业盈利能力突出，2019年18家大型生药企业实现销售额82.54亿元，占生药企业总销售额的69.74%，是生药企业销售额的核心实现力量。
2019年中国兽用生物制品细分企业数量及利润率
资料来源：中国兽药协会，华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2021-2026年中国兽用生物制品行业市场供需格局及行业前景展望报告》；
就兽用生物制品市场集中度细分而言，禽用生药市场行业集中度最高，2019年销售额排名前10的企业销售额为64.4亿元，占生物制品总销售额的54.41%。禽用生物制品方面，销售额排名前10的企业销售额占禽用生物制品总销售额的65.04%，猪用生物制品为56.82%。
2019年中国兽用生物制品市场CR10占比情况
注：企业logo仅做展示作用，不代表任何数据
资料来源：中国兽药协会，华经产业研究院整理
四、兽用生物制品前景分析
1、国家政策助力
国家高度重视兽药行业，出台多项政策及规定以提高产品质量，保障食品安全。兽药GMP、兽药GSP等行业法律法规的实施使得行业规范性更强。2020年6月1日，新版《兽药GMP验收评定标准》正式实施，新版相对于旧版而言针对解决：兽药生产准入门槛偏低，低水平重复建设和产能过剩；兽药生产厂房洁净度检测标准偏低，不满足生产实际需求；重大动物疫病及人畜共患疾病疫苗生产企业的生物安全性有待提高等问题。未来兽药行业在新规协助之下落后产能将面临淘汰，产业集中度迎来提升，在保障动物源食品安全和公共卫生安全的同时，给予创新型兽药企业足够的发展空间，提高整个行业的生产管理水平,推动企业通过科技创新、优化管理、效率提升来提高质量、降低成本。
中国兽用生物制品相关政策
资料来源：公开资料整理
2、品种和生产工艺多样化
现阶段我国兽用生物制品仍以传统灭活疫苗和传统活疫苗为主，未来随生物科学技术的不断发展，现代生物技术疫苗或将成为兽用疫苗的主体。疫苗品种多样化提高，基因缺失疫苗、载体疫苗等利用基因工程、细胞工程技术开发的新品种数量增加；抗原的培养、分离纯化等生产工艺有效升级，比如将鸡胚培养法、传代细胞转瓶培养法等转变为传代细胞培养工艺、悬浮培养工艺等。
华经产业研究院通过对中国兽用生物制品行业海量数据的搜集、整理、加工，全面剖析行业总体市场容量、竞争格局、市场供需现状及行业重点企业的产销运营分析，并根据行业发展轨迹及影响因素，对行业未来的发展趋势进行预测。帮助企业了解行业当前发展动向，把握市场机会，做出正确投资决策。更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2021-2026年中国兽用生物制品市场深度分析及投资战略咨询报告》。
